IBERDROLA FINANZAS, S. A. Unipersonal

Emisión de obligaciones simples serie 69

Capital social: 61.000 euros.Objeto social exclusivo: la emisión de participaciones preferentes y otros instrumentos de deuda negociables en mercados secundarios organizados españoles y extranjeros.Domicilio social: Calle del Cardenal Gardoqui, n.º 8. Bilbao.Emisor: Iberdrola Finanzas, S. A. Unipersonal.Importe total nominal de la emisión: 200.000.000 de euros.Número y clase de títulos: 4.000 obligaciones simples al portador, de 50.000 euros de valor nominal cada una.Representación de las obligaciones: Las Obligaciones se emitirán como títulos al portador, y estarán representadas inicialmente mediante un certificado global que se depositará en la Fecha de Desembolso con un depositario común de los sistemas de compensación y liquidación Euroclear Bank, S.A/N.V. como operador del Sistema Euroclear y a Clearstream Banking, Société Anonyme, Luxembourg.Tipo de interés anual y pago de cupones: Euribor tres meses + 0,15%, pagadero cada 17 de agosto, 17 de noviembre, 17 de febrero y 17 de mayo de cada año de vida del empréstito, comenzando el 17 de noviembre de 2006, según determinación hecha dos días hábiles antes del comienzo de cada período de interés, sujeto a ajuste según la Convención de Día Hábil Siguiente Modificada.Amortización: A la par, el 17 de agosto de 2009.Tipo de emisión: Al 100,00% del valor nominal.Suscripción: La adjudicación se realizará libremente por parte del Agente Colocador, Calyon., el día 17 de agosto de 2006, desde las 09:00 a las 14:00 horas.Desembolso: El desembolso deberá ser realizado antes de las 14:00 horas del 17 de agosto de 2006.Servicio financiero y agencia de pagos: JP Morgan Chase Bank N. A., London Branch y JP Morgan Bank Luxembourg, S. A.Negociación: Bolsa de Luxemburgo.Garantía: Esta emisión queda garantizada con el activo de la Sociedad y se extiende sobre cualesquiera otros bienes, derechos y acciones de la misma. Asimismo, Iberdrola, S. A. ha garantizado incondicional e irrevocablemente el pago de cuantas cantidades sean debidas por el Emisor a los titulares de las obligaciones como consecuencia de la emisión.Los adquirentes de estas obligaciones formarán parte del Sindicato de titulares de obligaciones, cuyas reglas fundamentales se encuentran a disposición de los interesados en el domicilio del Emisor, habiéndose nombrado Comisario a D. Roberto Orjales Venero.

Las características de la emisión se describen más ampliamente en la correspondiente escritura de emisión.

Bilbao, 4 de agosto de 2006.-Los Administradores Mancomunados, Jesús Martínez Pérez y Juan Carlos Rebollo Liceaga.-49.443.

Fuente: Boletin Oficial del Registro Mercantil del Estado (BORME) Nº 151 del Miércoles 9 de Agosto de 2006. .

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